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Al igual que una ISA de acciones y participaciones, una pensión personal de inversión propia (SIPP) puede aumentar seriamente su riqueza durante la jubilación. Los inversores pueden comprar una amplia selección de acciones, fideicomisos y fondos de alto rendimiento en uno de estos productos. Y pueden ahorrarles a las personas un paquete de impuestos con el tiempo.
Este último hecho es especialmente importante, ya que proporciona dinero extra que puede utilizar para invertir y aumentar el efecto compuesto sobre los rendimientos. La protección del impuesto a las ganancias de capital y al impuesto a los dividendos a menudo suma decenas de miles de libras en dos o tres décadas.
Entonces, ¿qué tamaño debe tener el SIPP de una persona para obtener un segundo ingreso mensual de £3.000? ¿Y cuánto tiempo podría tardar? Averigüemos.
Tenga en cuenta que el tratamiento fiscal depende de las circunstancias individuales de cada cliente y puede estar sujeto a cambios en el futuro. El contenido de este artículo se proporciona únicamente con fines informativos. No pretende ser, ni constituye, ningún tipo de asesoramiento fiscal.
Crujiendo los números
Una inyección de efectivo de £3.000 al mes equivale a £36.000 en el transcurso de un año. Sumado a la pensión estatal, creo que los inversores podrían lograr una jubilación cómoda con este tipo de ingresos pasivos.
Y con la reducción de impuestos además de las contribuciones individuales al SIPP, creo que es un objetivo muy realista de alcanzar. Si tuviéramos un contribuyente con una tasa más alta que contribuyera £300 al mes, recibiría un impulso adicional de alrededor de £75 cuando invirtiera, lo que equivale a £900 al año. Nuestro inversor también reciba £900 adicionales cuando completen su declaración de impuestos.
Si pueden lograr un rendimiento promedio anual del 8%, habrían acumulado un fondo de jubilación de £515,000 después de poco más de 27 años. Pero, ¿cómo podría convertirse esto en un ingreso mensual de 3.000 libras esterlinas? Simple: invirtiendo en acciones con dividendos que rinden un 7%.
¿Qué deberían comprar los inversores?
El problema aquí es que los dividendos nunca están garantizados. Sin embargo, en un SIPP, las personas pueden crear una cartera diversificada de acciones que pagan dividendos que abarquen diferentes regiones y sectores. Como consecuencia, existe una gran posibilidad de que pueda proporcionar ingresos pasivos fiables incluso si una o dos empresas experimentan dificultades.
Creo M&G (LSE:MNG) sería una gran acción a considerar para un SIPP que pague ingresos. Los rendimientos de los dividendos en este FTSE 100 La empresa ha oscilado constantemente entre el 6% y el 9% desde que cotizó en la bolsa de valores de Londres en 2019. La rentabilidad por dividendo a plazo aquí es actualmente del 7,1%.
M&G tiene una acción de dividendos superior gracias a su excelente generación de efectivo. Los dividendos anuales han aumentado todos los años desde que se separó de Prudencial a finales de la década de 2010. Y parece estar en buena forma para seguir aumentando los pagos: su ratio de capital de Solvencia II alcanzó un impresionante 242% a finales de 2025. Es el más alto entre su grupo de pares del Reino Unido.
¿Una selección SIPP superior?
En el lado negativo, las ganancias del proveedor de servicios financieros podrían caer si las condiciones económicas empeoran. Esto refleja la naturaleza cíclica de sus operaciones. Pero esos bolsillos llenos significan que está en buena forma para seguir aumentando los dividendos incluso si las ganancias decepcionan.
Mirando a más largo plazo, confío en que las acciones de M&G seguirán generando dividendos impresionantes a medida que los cambios demográficos impulsen el ahorro y la demanda de productos de inversión. Combinado con los enormes beneficios fiscales del SIPP, creo que es una de las mejores acciones a considerar para un ingreso de jubilación.
